兰州兰石石油装备工程有限公司增资扩股项目

2016 年，兰州兰石集团有限公司（以下简称兰石集团）继成功实现兰石重装（SH603169）上市之后，再次启动旗下兰州兰石石油装备工程有限公司（以下简称兰石装备）上市工作，力图打造集团公司上市“双子星”。

早在2009年，甘肃省产权交易所(以下简称甘交所)即通过增资扩股为兰石集团旗下兰州兰石重型装备股份有限公司（以下简称兰石重装）实现战略投资者引入，资本的源头活水通过甘交所的成功引流汩汩注入了正在成长过程中的兰石重装，经过增资 后的兰石重装业务蓬勃发展，于2014年10月9日在上海证券交易所成功上市（SH603169）， 并铸就了连续涨停24 个交易日，较上市价格最高涨幅28.04 倍的投资神话，成就了流 传在产权交易行业、石油化工行业、直接投资业中的一段佳话。2016年，兰石集团复制“产 权交易市场首轮增资，公司上市随后推进”的资本运营战略，再接再厉，邀请甘交所组织旗下兰州兰石石油装备工程有限公司上市前增资扩股事宜。

甘交所严格按照相关法律法规的规定，因时因地制宜量身打造增资方案，实现了兰 石装备股权多元化，成功引进多家战略资本，较好地完成了兰石集团的战略目标，为兰石装备未来推进新三板挂牌与主板上市工作奠定了坚实的基础。

一、项目基本情况

（一）融资方经营情况

兰石重装是一家由兰石集团独立控股的全资子公司，其前身是兰石集团的核心、最  大的支柱产业----石油化工机械公司与美国国民油井公司（NOV）共同组建的中美合  资公司。公司于2001 年2 月15日成立，2013 年4 月3日NOV将其持有的股份全部转  让给兰石集团后更名为兰州兰石石油装备工程有限公司。兰石石油装备工程公司是一个  面向国际化经营的企业，近年来，为适应市场环境变化，公司加快推进“产品高端化，  经营国际化”战略，在稳定国际市场的同时，加快了国内市场开发，扭转了“金融危机” 对企业产生的负面影响，企业经营形势明显好转，尤其是国内陆地钻机市场订货直线上  升，近年来公司产品远销美国、德国、印度、吐库曼斯坦和中东等国家和地区，得到了  国内外用户的广泛信赖。 

（二）增资扩股概况

1.每元注册资本定价

截止2014 年12 月31日，兰石装备每元注册资本对应净资产3.90 元，基本每股收 益0.19 元，未分配利润转增股本后，公司股本为2.8 亿股，公司每元注册资本对应净资 产为2.09 元，确定增资价格为2.09 元/每元注册资本。

2.增资扩股股数

公司本次增资前股本为2.8 亿股，均为兰石集团持有。本次拟增加股本2.2 亿股， 占公司增资扩股后总股本的比例为44%。

3.增资扩股对象

本次公司增资扩股主要面向公司产业链上、下游企业、省内国有企业、央企和相关投资公司等。

二、甘交所应对“资本寒冬”，灵活设计增资方案

2016年，国家宏观经济增速放缓，资本市场活跃度日趋下行。兰石装备身处石油化工装备制造业，具有周期性强、资本再投资刚性需求巨大及边际产出较低的不利特点。与此同时，国际油价屡创新低，兰石装备面临着宏观经济低迷与行业景气低点的双重 压力。甘交所经充分研究，立足产权交易市场与资本市场实际，为兰石装备灵活设计增资方案，主张该项目经公开征集只产生一家符合条件的意向投资方的，按照意向投资方报价与挂牌价孰高原则直接签约；产生两家以上符合条件的意向投资方的，根据各受让方出资总规模及本次增资扩股总额度，以实际募得的出资额度为准，作为本次增资扩股的有效结果。兰石集团经专题调研与内部讨论表示，对甘交所上述方案充分认可。

三、以报价会方式组织增资活动

经充分准备，兰石装备增资扩股项目报价会暨签约仪式在甘交所成功举行，兰石集 团主要领导，兰石装备总经理以及意向投资人、华龙证券、正天合律师事务所等多个机构的领导和嘉宾出席本次报价会。

报价会伊始，甘交所首先介绍了本次项目进场交易情况。本次增资扩股过程符合国家和省政府国资委等的相关规定，严格遵循了公开、公平、公正的原则。采取现场密封一次报价方式，采用数量优先原则，如果认购数量相同，则遵循每元注册资本报价优 先原则，如果认购数量和报价均相同，则以交易保证金足额缴纳时间优先原则确定投 资方。

经过在甘交所公开挂牌披露信息和意向投资人资格审查等程序，最终确定的4 个投资人分别为：甘肃兴陇资本管理有限公司、甘肃省战略性新兴产业投资基金管理有限公司、甘肃宝树能源科技有限公司、甘肃新天鹏物资有限公司，兰石装备成功募集资金约1.3 亿元人民币，股本由2.8 亿股增加为3.42 亿股。

签约仪式结束后，兰石装备总经理介绍了融资方企业发展情况，并表示在本次增 资扩股后，兰石装备将立即启动挂牌“新三板”计划，通过更高层面的资本市场助推公司的加速发展，实现投资人的高额回报。

四、产权交易机构应为企业登陆证券市场发挥助推功能，努力成为企业发展的“催化剂”与“加速器”

目前，我国多层次资本市场建设日趋完善，证券市场+产权交易市场构成我国资本市场的主体部分。随着混合所有制改革的不断深化以及“三去一降一补”工作持续推进，国有企业登陆新三板市场乃至主板市场诉求不断增加，企业在挂牌或上市前进行 增资扩股的需求亦随之不断增长。产权交易机构应该发挥自身长期服务国有企业的独 特优势，借助《企业国有资产交易监督管理办法》（国务院国资委财政部令第32 号）的 政策东风，敏锐捕捉国有企业上市前增资扩股的业务需求，争取相关增资扩股项目进 场，服务国家“降杠杆、保增长、促改革”的大政方针。产权交易机构通过发挥“发现价值、发现投资人”的资本市场功能，帮助企业在登陆证券市场前，通过产权交易市场实现Pre-IPO 融资，为企业发展注入“催化剂”，为企业上市安装“助推器”，打造投资 人、产权交易机构、融资企业互利共赢的良好局面，为企业发展成就良好未来，为国民经济社会发展做出行业贡献。